台指期貨分享 -- Day Trade①哥

7050以上

等現貨跳空下跌150點以上後

期貨待ABC下殺爆量或不破底後買進

美股走低,恐慌情緒蔓延，美股三大指數均跌破 3%，創下 8 月 18 日以來最大跌幅，其中道窮工業指數一度跌逾 500 點。

美國 10 年期公債是今日唯一的避險標的，因此美債收益率今日多次創下歷史新低。

VIX 恐慌指數暴漲 17%，至43.65，通常超過 30 就已顯示出投資人處於恐懼中。

我不知道有多少人知道VIX或 P/C ratio的意義

聯準會於台灣時間22日清晨2點宣布維持利率不變，同時採取扭曲操作 (Operation Twist)，消息造成利多出盡，美股尾盤下跌。聯準會宣布要將 4000 億短債換成長債，以刺激放貸並推升經濟。但利多出盡下，市場反應不佳。

首先:解釋何為扭曲操作 (Operation Twist)
-->  拉平孳息曲線
簡言之，在維持聯儲局資產負債表規模下，透過組合內短債、買入長債，從而延長聯儲局資產負債表債券組合的平均年期（duration），並且影響市場對年期（term）、風險（risk）和流動性（liquidity）溢價的看法，並進而拉低長息水平（及推高短期息率），即拉平孳息曲線。
由於長息被壓低，故一些以長息掛鈎的貸款息率，尤其按揭貸款，也會跟隨下調。
如果再講的白話一點且相對台股的關係,那可以想成,美國不再亂印鈔票,短期利率低(債劵價值高),政府賣短債--> 吸收資金回流美國 --> 美元強 --> 其他國家資金匯出  --> 台幣貶 --> 熱錢極速匯出 --> 股市爆跌

就美國而言,把問題延後,所以市場知道即使熱錢將回流但會使用此一冒險的方式代表整體環境真的很糟 --> 繼續跌

此外，順帶一提，在實行「扭曲操作」的具體運作上，央行可有兩個方法選擇，分別是﹕（1）較被動的做法，只透過把持有到期債券／票據，轉購較長期的債券；（2）較主動的做法，直接沽出現時持有較短年期的票據，並把回籠的資金投入較長年期（例如，5至10年）的債券上。

反之，由於「扭曲操作」不牽涉擴大資產負債表規模（只是債券資產組合年期的變動），加上預期遇上政治阻力和反對聲音也相對較少；故「扭曲操作」甚至削減剩餘儲備的息率，也許是「餘下」較為可取的權宜之計。

那麼「扭曲操作」的效用究竟有多大？
根據貝南奇早期的分析，認為「扭曲操作」措施「失敗」居多，因為有關操作對扯平孳息曲的作用十分有限。事實上，有研究指出有關操作只可收窄長、短債息10至20個基點而已）。

利空     1.   洛克襲日 福島核電廠嚴陣以待

    2.   聯電宣明智表示: 等不到旺季,下半年"無薪假"機率很高,多家廠商遇缺不補,節省支出

    3.   之前多次提到歐債問題"歹戲拖棚",連續3天FED市場委員會無解,下週回到亞點繼續討論

    4.   Dow跌 284 點，跌幅2.5%，Nq跌 52 點，跌幅0.2%，S&P 500跌 35 點，跌幅 3%，費半跌 7.39 點。跌幅 1.98% 點。

因私事所以昨日並無看盤,今日尚未完全融入指數脈動

僅以簡單數據及總體大環境提出個人觀察之淺見

之前說過"歐豬五國"及"希臘公債"問題

這是伊很嚴重全世界環境不佳趨勢持續向下的訊號

歐豬五國淪為政治角力工具

"市場永遠是對的",即使走的是空頭,但權謀論下有時他就是"必須漲"

歐美大漲,外資多空雙賺,請"別太在意"外資現貨1~2日的買賣超

OI,摩台,台指,金指,電指,外匯全部綁在一起的套利交易

9/14 融資大減40億,11:30第一波多頭停損賣壓,後第二波電子帶領多殺多

歐債成為國際間政治角力的工具,媲美"夜市人生,台灣霹靂火",可以演到歐巴馬選舉完

外資電子期貨利平, Buy PUT 爆量停利

今日韓股大漲,歐美亦大漲

先看建仔投球再說,等下再去號子,今天狀況很好,投手戰,4局0:0

美股上漲,昨香港/韓國休市對我開盤影響不大

摩台盤後上漲

融資沒大減為敗筆

陰中秋節避開了上周五歐美大跌的影響

希臘公債中國大支老或許協助解決

造成昨晚美股2:00時大跌百點轉強翻紅

為了選舉,連人都可以殺,

盤中有在作單,所以沒辦法隨時PO

等哪天很多人認同,再考慮帶單

盤中文字會非常簡潔,看的懂的人希望對你有幫助

看不懂的人,請留言盤後我會回覆

融資減,外資買,期貨多單增加,昨1:30外資狂拉現貨60點造成強勢收最高軋空

且1:29摩台率先創昨日新高,觀察出外資"必有所圖"

OI PUT 量大有越墊越高趨勢

CALL 則維持在8000